发布日期:2014-01-31信息来源: 通辽网站建设|通辽网页设计|通辽网络公司-通辽易联通达点击: 次我要评论()
年末“抢钱潮”退去后,如今我们回头再来算算自己在这波互联网理财大餐中的实际收益,会发现这些宣称8.8%、9%、10%的无风险短期理财产品给我们带来的额外收益并没有想象的那么多。
首 先,年底本就是短期资金回报率最高的时间段,这段时间就算不投资这些活动产品,光是购买国债逆回购也能获得较高的收益,比如2013 年12 月19 日,28 天国债逆回购最高收益率达到过7.2%,12 月30 日又再次飙到了7%上方。而到了12 月下旬,为了达成年末资金考核,更有多家银行推出了年化收益率6.5%~7.5%的1~3个月的保本理财产品。相比之下,“百发”从12 月23 日起,同样需要锁定30 天,而8%的预期投资回报率只比上面这些不限购的 产品高1% 左右,并没有特别明显的优势。而其他几个营销活动产品同样需要在12 月中下旬开始,锁定1~3个月时间。投资者在窃喜抢到了超高收益货币基金的同时,实际上也丧失了货币基金的高流动性。他们名义上购买的是货币基金,实际上 购买的是30 天、60 天或90 天的短期理财基金。而众所周知,固定收益产品的流动性与收益性呈反比,同一家基金公司的短期理财基金(包括短债基金)收益率都会比货币基金更高一点。因此 站在更宽广的投资角度看,这些头上绕着光环的活动产品并没有那么吸引人。
其次,就产品本身来看,我们不妨仔细算算,投资者到底能从中获得多 少真金白银的收益。除了百发吸取了此前的教训,此次对收益率采取了含糊其辞的表述方式外,其他三家互联网企业都给出了明确的补贴承诺。以承诺收益最高的网 易添金为例,投资者实际最高能获得的额外回报为20000×5%×90/365=246 元,天天基金网和数米基金网采取的不是承诺补贴,而是承诺总收益。截至2013 年12 月30日,农银货币A 最近一个月的年化收益率为5.04%,若投资者投资数米胜百八期间该“火鸡”依然保持这样的回报率,则最高额外回报为50000 × (8.8%-5.04% ) × 30/365=154 元。按照同样的算法,天天基金网的3 个活动“火鸡”单户平均最高补贴约为110 元左右(详见下表)。由此可见,投资者挤破头皮抢来的这些看似无风险高收益的理财产品,实际上真正带来的额外收益少则十几元,纯属“薅羊毛”,多的也只是 捡了个一两百元的小便宜。原因一是投资期限短,二是投资金额受限。
从总营销费用上看,此次年末理财产品营销的补贴额度也远非“双12”淘宝 一掷3600 万元包下双色球彩票所能比拟。如网易添金计划总补贴金额约为400 多万元(有部分投资者可能会提前赎回或未开通易信等原因无法享受补贴),天天基金网的补贴额度则在200 多万元。从单户营销成本来看并不算高。如网易理财声称12 月25 日有超20 万用户参与抢购“添金”,最终仅有19230 名用户成功购买,营销活动溢出效应超过10 倍!因此网易的单户开发成本仅为20 多元,与一般互联网理财平台动辄开户送10 元红包的营销成本相比并不算多,顺便还推广了它的易信。更重要的是,由于推出超10%无风险年化收益率产品这一事件本身极具新闻性,足以赚足眼球,让诸多 媒体免费为其报道,诸多网民在社交平台上的转发更是具有几何级的传播效应,其广告效果足以使网易理财一战成名!